Objectif de l’analyse : identification des risques et des sources de performances à long terme.

1. Mise en évidence des coûts de la gestion (apparents et cachés).
2. Etude des véhicules d’investissement (contrats, architecture, frais)
3. Etude de la stabilité des institutions financières où sont investis les actifs, de la qualité des « process » de gestion, de la diversification entre différents types d’actifs, zones géographiques, sociétés de gestion ; dans le but d’évaluer le niveau de risque des investissements.
4. Etude des opportunités offertes par les institutions financières (crédit Lombard, FID/FAS, diversité des possibilités d’investissement).
5. Analyse de la structure de la performance.
6. Analyse de la chaîne de frais et de la rémunération des intermédiaires.
7. Comparaison entre gains et coûts.

Lire notre article sur le sujet :

• Dossier du mois : L’analyse d’un portefeuille d’actifs financiers